财联社 12 月 25 日讯 （记者 王晨）2025 年无疑是券商财富管理品牌的爆发年。
从 12 月中信证券 「信 100」 发布、兴业证券升级 「知己理财」，到山西证券 「汇通 100」、万联证券 「万联智选 88」 相继亮相，再到国信证券 「领先 30」、中邮证券 「邮管家」 的年内落地，券商纷纷以专属品牌为载体，宣告买方投顾转型的深度落地。
据不完全统计，仅 2025 年就有超过 6 家券商推出核心财富管理品牌，加上此前已布局的中金财富 「中金 50」、广发证券 「骐骥」、华福证券 「财福人生」、平安证券 「平安 30」、 粤开证券 「粤管家」 等，行业形成了差异化竞争的品牌矩阵。
这些品牌以买方投顾转型为核心，构建全周期服务体系，覆盖全客群需求，不仅推动行业从 「产品销售」 向 「客户服务」 深度转型，更重塑了财富管理的服务生态。
为何越来越多券商选择推出财富管理品牌？
从命名来看，多数品牌嵌入数字标识，或对应精选产品数量、核心配置维度，凸显 「精准筛选、聚焦优质」 的定位，背后则依托券商积极研究、量化模型等技术能力，结合宏观市场研判与客户风险偏好，筛选基金、债券等多元资产标的。
业内人士指出，券商密集推出财富管理品牌，既是响应投资者对便捷化、专业化理财服务的需求，也是行业加速提升财富管理业务竞争力、知名度的重要举措。随着居民财富管理需求持续释放，后续或有更多券商加入布局，推动财富管理服务向更精细化、个性化、专业化方向发展。
财富管理品牌的推出，是券商竞速买方投顾赛道重要表现
据观察，所有主流财富管理品牌均将买方投顾作为核心方向，彻底打破传统卖方销售模式的局限，以客户利益为中心重构服务逻辑。从服务理念到考核机制，从产品设计到投后陪伴，买方投顾思维贯穿全流程，成为券商财富管理品牌的核心竞争力。
买方投顾角度来看，各家券商财富管理品牌具备三大特征：
一是在核心定位上，品牌普遍强调 「账户视角」 与 「长效价值」，告别单一产品销售思维。较早推出的行业标杆性品牌 「中金 50」 就以 「账户视角、长效价值、全周期陪伴」 为核心，为客户提供从资产配置到动态调优的一站式解决方案；平安证券 「平安 30」 定位于目标定制型买方投顾模式，直击客户 「买什么、什么时候买、什么时候卖」 的核心困惑；广发 「骐骥」 锚定 「投资者利益至上」，坚持 「配置大于择时」 的专业理念，持仓满 3 个月以上的客户盈利占比超 95%。这种从 「产品导向」 到 「客户需求导向」 的转变，成为品牌差异化的关键。
二是利益绑定机制的建立的是买方投顾转型的核心保障。多家券商改革投顾考核体系，将客户资产保有量、账户收益率、资产留存率及服务满意度等作为核心指标，取代传统的销售业绩考核，确保投顾与客户利益一致。
中金 「中金 50」 将投顾考核与客户资产保有量深度绑定；广发 「骐骥」 把客户账户收益率和服务满意度纳入核心考核；平安证券通过 「3K 服务体系」 重塑需求驱动的作业方式，保障服务内容与客户利益一致。这种机制革新，有效破解了传统模式下 「重销售、轻服务」 的痛点，筑牢了客户信任基础。
三是产品筛选机制的专业化进一步强化了买方投顾能力。各品牌普遍建立了严格的产品准入与筛选体系，通过量化模型与定性分析相结合的方式，精选优质管理人及产品。
中泰证券 「中泰量化 30」 对市场 200+以上量化管理人进行常态化跟踪，通过观察池到核心池的层层筛选，汇聚顶尖私募管理人核心产品；山西证券 「汇通 100」 采用 「初步筛选—定量分析—定性复核—外部诊断」 五步骤严选流程，叠加实地尽调与外部研究院二次诊断，确保产品长期业绩稳定性。
产品矩阵同步升级，全场景覆盖适配多元需求
在品牌化竞争的背后，是券商对客户需求的深度洞察与产品体系的持续升级。券商纷纷摒弃 「一刀切」 的产品供给模式，转而构建分层分类、全场景覆盖的产品矩阵，全面满足不同客群的多元投资诉求。
一是资产配置的多元化成为产品体系升级的核心方向。兴业证券 「知己理财」 品牌创新性提出 「9+4+N」 多元资产配置框架，通过 「9」 大收益来源构筑多元资产基础，「4」 大多资产系列匹配标准化需求，「N」 种定制方案满足个性化诉求，实现风险与收益的精准匹配。平安证券 「平安 30」 则以 FOF 为载体，覆盖股票、商品、债券、现金类四大资产，囊括主观多头、量化选股等多种投资策略，2025 年 「平安 30」 升级后，更实现了组合持仓穿透分析，帮助客户掌握全局资产的真实风险与收益来源。
二是特色化子品牌成为差异化竞争的关键。中泰证券 「中泰财富 30」 以量化 30、Myfund30、ETF30 三个子品牌为支点，形成特色鲜明的服务矩阵。国信证券 「领先 30」 则打造覆盖稳健、平衡、进取三大风险等级的全策略立体矩阵，细分数十个策略子类别，底层资产涵盖股票、债券、商品、现金及公募、私募、ETF 等，适配不同客户的生命周期与投资目标。
三是针对不同净值、不同场景客户的分层服务体系日益完善。华福证券 「财福人生」 构建了 「财福 100」「财福智享」「财福同享」「财福乐享」 四大子品牌，其中 「财福 100」 面向高净值客户推出 「华贵 30」 私募 FOF，面向普通客户打造 「幸福 100」 公募基金投顾。中邮证券 「邮管家」 则分为 「邮益来」「邮精选」「邮私享」「邮定制」 四大板块，分别适配稳健理财型客户、普通个人与机构客户、高净值客户及超高净值客户。
针对交易场景，多家券商将智能交易工具作为财富管理品牌重要服务之一，兴业证券知己理财 「智投」 专注于智能交易领域，包括 T0 交易工具、智能订单等，帮助客户优化交易流程，降低交易成本，提升交易执行效率。
全周期服务体系日趋完善，线上线下融合提升服务效能
为满足客户全生命周期财富管理需求，券商财富管理品牌普遍构建了投前—投中—投后全周期服务闭环，通过线上数字化工具与线下专属服务的深度融合，实现服务效率与服务温度的双重提升。
线上数字化平台成为服务落地的重要载体，智能化工具提升服务精准度与便捷性。各品牌均依托自有 APP 搭建数字化服务入口，实现智能匹配、一键调仓、实时数据推送等功能。
中金财富 APP 与中央账户系统实现智能匹配与一键调仓；华福证券 「财福智享」 依托小福牛 App 与智客平台，通过 AI 算法交易、智能条件单等工具，AI 财小福月均互动提问率超 50%；国信证券通过零售财富平台实现持仓穿透、一键调优，投顾工作平台则支撑客户画像、策略生成等专业服务。同时，「APP+企微+官微」 的多渠道布局，让服务触达更加灵活高效。
线下专属服务则强化了服务深度与温度，「1+N」 服务模式成为主流。多家品牌采用 「投资顾问+策略专家+风控专员」 或 「投资顾问+资产配置专家+产品专家」 的 「1+N」 服务体系，为客户提供定制化、专业化服务。
中金 「中金 50」 线下由资深投顾团队提供 「1+N」 专属服务；广发 「骐骥」 同样采用 「1+N」 模式，配套高频市场解读、策略报告等投后陪伴；中邮证券 「邮管家」 为超高净值客户配备拥有数十年从业经验的资深产品专家组陪访。
此外，各类投教活动与客户沙龙的举办，进一步强化了投顾与客户的连接，华福证券 「有茶有顾事」、国信证券 「领先・智谈」 会客厅、平安证券 「平安 30 持有人大会」 等成为客户陪伴的重要载体。
生态化协同成财富管理品牌发展新引擎
券商财富管理品牌日益注重生态化建设，通过内部投研资源整合与外部集团生态联动，为客户提供更全面的金融解决方案。
一方面，内部投研体系的专业化支撑，成为品牌核心竞争力的重要来源。各券商普遍依托研究所、资管公司等内部资源，搭建大类资产配置模型，为品牌提供策略支持与投研赋能。
国信 「领先 30」 构建宏观固收、主观权益、量化策略和另类投资的系统化研究体系；广发 「骐骥」 以投研为核心驱动力，通过宏观研判与量化模型动态调整资产比例，严选产品跑赢市场同类胜率长期超 70%；山西证券 「汇通 100」 整合财富管理部、金融产品部、资管 FOF 团队及研究所的全司资源，形成投研合力。这种内部投研资源的深度整合，确保了品牌服务的专业性与前瞻性。
另一方面，外部生态联动则拓展了服务边界，全牌照优势得到充分发挥。券商普遍联动集团内基金、保险、信托等生态资源，为客户提供跨品类、综合性金融服务。
中信 「信 100」 联动中信集团内基金、保险、信托等资源，形成全品类、全渠道、全周期的服务闭环；平安 「30」 联动保险金信托等多元载体，满足复杂财富传承需求；华福证券 「财福 100」 联动信托提供家族/家庭服务信托等定制化服务；中邮证券 「邮管家」 依托中邮基金等生态伙伴强化资产筛选能力。
这种生态化协同，打破了单一金融产品的服务局限，实现了从 「单一财富管理」 到 「综合金融服务」 的升级。
行业转型进入深水区，品牌竞争聚焦专业与开放
当前，券商财富管理品牌化转型已进入深水区，行业竞争从规模扩张向质量提升转变，专业能力与客户信任成为品牌核心竞争力。未来，随着居民财富持续增长、财富管理需求日趋多元化，券商财富管理品牌将呈现三大发展趋势。
一是专业化程度持续提升。在产品筛选、资产配置、风险控制等核心环节，量化模型与 AI 技术的应用将更加深入，投研团队的专业能力将成为品牌差异化的关键。同时，针对不同客群、不同场景的细分解决方案将更加丰富，满足客户个性化、精细化需求。
二是服务生态更加开放。券商将进一步加强与外部机构的合作，整合优质金融资源，构建更加开放的服务生态。无论是公募基金、私募基金等产品端资源，还是金融科技公司、第三方研究机构等服务端资源，都将纳入品牌服务体系，为客户提供更全面的选择。
三是客户信任体系不断筑牢。通过利益绑定机制的持续完善、服务透明度的提升、投教服务的深化，券商将进一步拉近与客户的距离，构建长期稳定的信任关系。未来，能够真正实现 「以客户为中心」、持续创造价值的品牌，将在市场竞争中占据主导地位。
从行业发展来看，券商财富管理品牌化转型不仅是自身业务升级的需要，更是顺应居民财富管理需求升级的必然选择。随着买方投顾模式的不断深化、服务体系的日趋完善、生态协同的持续加强，券商财富管理品牌将在居民财富保值增值、资本市场健康发展中发挥更加重要的作用。
